Tại sao việc đọc biểu đồ tiền điện tử lại quan trọng đối với các nhà giao dịch
Đọc biểu đồ tiền điện tử là điều cần thiết để các nhà giao dịch tìm ra cơ hội tốt nhất trên thị trường, vì phân tích kỹ thuật có thể giúp các nhà đầu tư xác định xu hướng thị trường và dự đoán biến động giá trong tương lai của một tài sản.
Phân tích kỹ thuật đề cập đến việc phân tích các xu hướng thống kê được thu thập theo thời gian để hiểu cách cung và cầu của một tài sản cụ thể ảnh hưởng đến những thay đổi giá trong tương lai của nó. Đọc biểu đồ thị trường tiền điện tử có thể giúp các nhà đầu tư đưa ra quyết định sáng suốt dựa trên thời điểm họ mong đợi các động thái tăng giá và giảm giá kết thúc.
Một động thái tăng giá đề cập đến một động thái giá tăng do phe mua đẩy lên, tức là bên mua tài sản. Một động thái giảm giá là một động thái giá giảm bị phe bán đè bẹp. Phân tích kỹ thuật có thể giúp các nhà giao dịch đánh giá xu hướng giá và các mô hình trên biểu đồ để tìm cơ hội giao dịch. Các biểu đồ tiền điện tử tốt nhất giúp theo dõi các động thái của thị trường, nhưng chúng có một số cảnh báo.
Phân tích kỹ thuật là gì?
“Kỹ thuật” đề cập đến việc phân tích hoạt động giao dịch trong quá khứ và các biến động giá của một tài sản, theo các nhà phân tích kỹ thuật, có thể là những yếu tố dự đoán hữu ích về biến động giá trong tương lai của một tài sản. Nó có thể được sử dụng cho bất kỳ tài sản nào có dữ liệu giao dịch lịch sử, nghĩa là cổ phiếu, tương lai, hàng hóa, tiền tệ và tiền điện tử.
Phân tích kỹ thuật lần đầu tiên được giới thiệu bởi Charles Dow, người sáng lập và biên tập viên của tờ Wall Street Journal và đồng sáng lập của Dow Jones & Company. Dow chịu một phần trách nhiệm trong việc tạo ra chỉ số chứng khoán đầu tiên, đó là Chỉ số vận tải Dow Jones (DJT).
Các ý tưởng của Dow được viết trong một loạt bài xã luận được xuất bản trên tờ Wall Street Journal, và sau khi ông qua đời, chúng được biên soạn để tạo ra cái mà ngày nay được gọi là lý thuyết Dow . Phân tích kỹ thuật, đáng chú ý là, đã phát triển qua nhiều năm nghiên cứu để bao gồm các mô hình và tín hiệu mà chúng ta biết hiện nay.
Tính hợp lệ của phân tích kỹ thuật phụ thuộc vào việc thị trường có định giá tất cả thông tin đã biết về một tài sản nhất định hay không, ngụ ý rằng tài sản được định giá hợp lý dựa trên thông tin đó. Các nhà giao dịch sử dụng phân tích kỹ thuật sử dụng tâm lý thị trường tin rằng lịch sử cuối cùng sẽ lặp lại.
Các nhà phân tích kỹ thuật có thể kết hợp phân tích cơ bản vào chiến lược giao dịch của họ để xác định xem một tài sản có đáng để tiếp cận hay không và bổ sung các quyết định của họ bằng cách phân tích các tín hiệu giao dịch để biết khi nào nên mua và khi nào nên bán để tối đa hóa lợi nhuận. Phân tích cơ bản là nghiên cứu thông tin tài chính ảnh hưởng đến giá của một tài sản để dự đoán tiềm năng tăng trưởng của nó. Đối với cổ phiếu của một công ty, phân tích cơ bản có thể bao gồm việc xem xét thu nhập, hiệu suất của ngành và giá trị thương hiệu của công ty đó.
Khi các nhà phân tích kỹ thuật tìm cách xác định các chuyển động giá tăng và giảm để giúp các nhà giao dịch đưa ra quyết định sáng suốt hơn.
Lý thuyết Dow và sáu nguyên lý của lý thuyết Dow
Charles Dow đã giúp tạo ra chỉ số thị trường chứng khoán đầu tiên vào năm 1884. Việc tạo ra chỉ số này được tiếp nối bằng việc tạo ra Chỉ số trung bình công nghiệp Dow Jones (DJIA), đây là chỉ số theo giá theo dõi 30 công ty đại chúng lớn nhất tại Hoa Kỳ. Dow tin rằng thị trường chứng khoán là một cách đáng tin cậy để đo lường các điều kiện kinh doanh trong nền kinh tế và bằng cách phân tích nó, có thể xác định các xu hướng thị trường chính.
Lý thuyết của Dow đã trải qua một số thay đổi nhờ vào sự đóng góp của một số nhà phân tích khác, bao gồm William Hamilton, Robert Thea và Richard Russell. Theo thời gian, một số khía cạnh của lý thuyết Dow đã mất đi sự nhấn mạnh, bao gồm cả việc tập trung vào lĩnh vực vận tải. Mặc dù các nhà giao dịch vẫn theo dõi DJT, nhưng nó không được coi là chỉ số thị trường chính, trong khi DJIA thì có.
Lý thuyết này có sáu thành phần chính được gọi là sáu nguyên lý của lý thuyết Dow. Chúng ta hãy cùng xem xét từng nguyên lý một trong các phần bên dưới.
Thị trường phản ánh mọi thứ
Nguyên lý đầu tiên của lý thuyết Dow là một trong những nguyên tắc cốt lõi của phân tích kỹ thuật: thị trường phản ánh tất cả thông tin có sẵn trong giá tài sản và định giá thông tin đó theo đó. Ví dụ, nếu một công ty dự kiến sẽ báo cáo thu nhập dương, thị trường sẽ định giá tài sản tăng lên.
Nguyên tắc này gần giống với Giả thuyết thị trường hiệu quả (EMH) ngày nay, trong đó nêu rằng giá tài sản phản ánh mọi thông tin có sẵn và giao dịch theo giá trị hợp lý trên sàn giao dịch chứng khoán.
Có ba loại xu hướng trên thị trường
Lý thuyết của Dow cũng cho rằng thị trường trải qua ba loại xu hướng. Xu hướng chính là những biến động lớn của thị trường và có xu hướng kéo dài nhiều tháng hoặc nhiều năm. Xu hướng chính có thể là thị trường tăng giá, nghĩa là giá tài sản tăng theo thời gian hoặc thị trường giảm giá, nghĩa là giá tài sản giảm theo thời gian.
Trong những xu hướng chính này, có những xu hướng thứ cấp, có thể chống lại xu hướng chính. Các xu hướng thứ cấp có thể là sự thoái lui trong thị trường tăng giá, khi giá tài sản tạm thời quay trở lại, hoặc sự phục hồi trong thị trường giảm giá, khi giá tạm thời tăng trước khi tiếp tục xu hướng giảm.
Ngoài ra còn có các xu hướng cấp ba, có xu hướng kéo dài một tuần hoặc hơn một tuần một chút và thường chỉ được coi là nhiễu trên thị trường có thể bỏ qua vì nó không ảnh hưởng đến các biến động dài hạn.
Các xu hướng chính có ba giai đoạn
Các nhà giao dịch có thể tìm thấy cơ hội bằng cách xem xét các xu hướng khác nhau. Ví dụ, trong xu hướng chính tăng giá, các nhà giao dịch có thể tận dụng xu hướng thứ cấp giảm giá để mua một tài sản với giá thấp hơn trước khi nó tiếp tục tăng. Nhận ra những xu hướng này là khó, đặc biệt là khi tính đến lý thuyết Dow vì lý thuyết này nói rằng các xu hướng chính có ba giai đoạn.
Giai đoạn đầu tiên, giai đoạn tích lũy cho thị trường tăng giá và giai đoạn phân phối cho thị trường giảm giá, diễn ra trước một xu hướng ngược lại và xảy ra khi tâm lý thị trường vẫn chủ yếu là tiêu cực trong thị trường tăng giá hoặc tích cực trong thị trường giảm giá. Trong giai đoạn này, các nhà giao dịch thông minh hiểu rằng một xu hướng mới đang bắt đầu và tích lũy trước một chuyển động tăng giá hoặc phân phối trước một chuyển động giảm giá.
Giai đoạn thứ hai được gọi là giai đoạn tham gia của công chúng. Trong giai đoạn này, thị trường rộng lớn hơn nhận ra một xu hướng chính mới đã bắt đầu và bắt đầu mua thêm tài sản để tận dụng các biến động giá tăng hoặc bán để cắt lỗ trong các biến động giá giảm. Giai đoạn thứ hai chứng kiến giá tăng hoặc giảm nhanh chóng.
Giai đoạn cuối cùng được gọi là giai đoạn vượt mức trong thị trường tăng giá và giai đoạn hoảng loạn trong thị trường giảm giá. Trong giai đoạn vượt mức hoặc hoảng loạn, công chúng nói chung tiếp tục suy đoán trong khi xu hướng sắp kết thúc. Những người tham gia thị trường hiểu giai đoạn này bắt đầu bán ra để dự đoán giai đoạn chính giảm giá hoặc mua vào để dự đoán giai đoạn chính tăng giá.
Mặc dù không có gì đảm bảo về tính nhất quán của các xu hướng này, nhiều nhà đầu tư vẫn cân nhắc chúng trước khi đưa ra quyết định.
Các chỉ số phải tương quan
Nguyên lý thứ tư của lý thuyết Dow cho rằng xu hướng thị trường chỉ được xác nhận khi cả hai chỉ số đều chỉ ra rằng một xu hướng mới đang bắt đầu. Theo lý thuyết này, nếu một chỉ số xác nhận xu hướng tăng chính mới trong khi chỉ số khác vẫn trong xu hướng giảm chính, thì các nhà giao dịch không nên cho rằng một xu hướng tăng chính mới đang bắt đầu.
Ở đây, cần lưu ý rằng các chỉ số chính của Dow vào thời điểm đó là Chỉ số trung bình công nghiệp Dow Jones và Chỉ số trung bình vận tải Dow Jones, vốn có xu hướng tương quan với nhau vì hoạt động công nghiệp khi đó gắn liền chặt chẽ với thị trường vận tải.
Khối lượng xác nhận xu hướng
Nguyên lý thứ năm của lý thuyết Dow nói rằng khối lượng giao dịch sẽ tăng nếu giá của một tài sản đang di chuyển theo hướng xu hướng chính của nó và giảm nếu nó di chuyển ngược lại. Khối lượng giao dịch là thước đo mức độ một tài sản đã được giao dịch trong một khoảng thời gian cụ thể và được coi là một chỉ báo thứ cấp, trong đó khối lượng thấp báo hiệu rằng một xu hướng yếu, trong khi khối lượng giao dịch lớn báo hiệu rằng một xu hướng mạnh.
Nếu thị trường chứng kiến xu hướng thứ cấp giảm giá với khối lượng thấp trong xu hướng chính tăng giá, điều đó có nghĩa là xu hướng thứ cấp tương đối yếu. Nếu khối lượng giao dịch đáng kể trong xu hướng thứ cấp, điều đó cho thấy nhiều người tham gia thị trường đang bắt đầu bán.
Xu hướng vẫn có giá trị cho đến khi sự đảo ngược trở nên rõ ràng
Cuối cùng, nguyên lý thứ sáu của lý thuyết Dow cho rằng sự đảo ngược xu hướng nên được xử lý một cách nghi ngờ và thận trọng, vì sự đảo ngược trong xu hướng chính có thể dễ bị nhầm lẫn với xu hướng thứ cấp.
Biểu đồ nến là gì?
Xu hướng thị trường tiền điện tử có thể được xem xét và phân tích theo nhiều cách, với nhiều loại biểu đồ có sẵn cho các nhà giao dịch. Biểu đồ nến tiền điện tử cung cấp nhiều thông tin hơn do bản chất của nến.
Biểu đồ nến tiền điện tử hiển thị thời gian trên trục ngang truy cập và dữ liệu riêng tư trên trục dọc, giống như biểu đồ đường và biểu đồ thanh. Sự khác biệt chính là nến cho biết biến động giá của thị trường là tích cực hay tiêu cực trong một khoảng thời gian nhất định và ở mức độ nào.
Biểu đồ thị trường tiền điện tử có thể được thiết lập theo các khung thời gian khác nhau, với nến biểu thị khung thời gian đó. Ví dụ, nếu biểu đồ giao dịch tiền điện tử được thiết lập theo khung thời gian H4, mỗi nến sẽ biểu thị bốn giờ hoạt động giao dịch. Khoảng thời gian giao dịch được chọn phụ thuộc vào phong cách và chiến lược của nhà giao dịch.
Nến về cơ bản được tạo thành từ thân và bấc. Thân của mỗi nến biểu thị giá mở cửa và giá đóng cửa, trong khi bấc trên biểu thị mức giá cao nhất của một loại tiền điện tử trong khung thời gian đó và bấc dưới biểu thị mức giá thấp nhất.
Tương tự như vậy, nến có thể có hai màu khác nhau: xanh lá cây hoặc đỏ. Nến xanh lá cây cho thấy giá tăng trong khoảng thời gian đang xem xét, trong khi nến đỏ cho thấy giá giảm.
Cấu trúc đơn giản của nến có thể cung cấp cho người dùng rất nhiều thông tin. Các nhà phân tích kỹ thuật có thể sử dụng các mẫu nến để, ví dụ, xác định các đảo ngược xu hướng tiềm năng. Các nhà giao dịch tiền điện tử nên biết về các mẫu nến tăng giá và giảm giá .
Ví dụ, một bấc dài ở đỉnh thân nến có thể cho thấy các nhà giao dịch đang chốt lời và có thể sắp xảy ra đợt bán tháo. Ngược lại, một bấc dài ở đáy có thể có nghĩa là các nhà giao dịch đang mua tài sản mỗi khi giá giảm.
Tương tự như vậy, một cây nến mà thân nến chiếm gần như toàn bộ không gian và có bấc nến rất ngắn, có thể có nghĩa là có tâm lý tăng giá mạnh nếu nến có màu xanh lá cây hoặc tâm lý giảm giá mạnh nếu nến có màu đỏ. Mặt khác, một cây nến gần như không có thân nến và bấc nến dài báo hiệu rằng cả người mua và người bán đều không kiểm soát được.
Mức hỗ trợ và kháng cự
Đọc biểu đồ nến tiền điện tử trực tiếp dễ hơn khi sử dụng các mức hỗ trợ và kháng cự, có thể xác định bằng cách sử dụng đường xu hướng. Đường xu hướng là các đường được vẽ trên biểu đồ bằng cách kết nối một loạt giá.
Mức hỗ trợ là các điểm giá trong quá trình thoái lui mà tiền điện tử hoặc bất kỳ tài sản nào khác dự kiến sẽ dừng lại do sự tập trung của nhu cầu mua tại mức đó. Mức kháng cự là các điểm giá mà có sự tập trung của nhu cầu bán. Sự tập trung của nhu cầu mua và bán khiến việc vượt qua các mức này trở nên khó khăn.
Có thể xác định các mức hỗ trợ và kháng cự thông qua các đường xu hướng, vì chúng giúp xác định các mẫu biểu đồ tiền điện tử dễ dàng hơn. Đường xu hướng tăng được vẽ bằng cách sử dụng mức thấp nhất và thấp thứ hai của tiền điện tử trong một khung thời gian nhất định. Các mức chạm vào đường xu hướng này được coi là hỗ trợ.
Đường xu hướng giảm được vẽ bằng cách sử dụng mức cao nhất và cao thứ hai của tiền điện tử, với các mức chạm vào đường này được coi là mức kháng cự. Như tên gọi của nó, các đường xu hướng giảm được sử dụng trong xu hướng giảm, trong khi các đường xu hướng tăng được sử dụng. Có thể sử dụng nhiều chiến lược khác nhau dựa trên các đường xu hướng và mức hỗ trợ và kháng cự. Ví dụ, một số nhà phân tích kỹ thuật chỉ mua gần mức hỗ trợ của các đường xu hướng tăng và bán gần mức kháng cự của các đường xu hướng giảm.
Thông thường, giá của một loại tiền điện tử có thể di chuyển ngang trong một phạm vi khá ổn định. Ví dụ, từ tháng 9 đến tháng 11 năm 2018, Bitcoin được giao dịch trong khoảng từ 6.000 đến 6.500 đô la trước khi giảm xuống còn 3.200 đô la vào tháng 12 năm 2018. Trong trường hợp này, mức kháng cự nằm ở đỉnh của phạm vi, trong khi mức hỗ trợ nằm ở đáy của phạm vi. Sự cố có thể xảy ra nếu giá của tiền điện tử giảm xuống dưới phạm vi đó với một biến động mạnh hoặc sự đột phá nếu nó tăng lên với một biến động giá mạnh.
Mức hỗ trợ và kháng cự cũng có thể được xác định bằng cách sử dụng đường trung bình động dài hạn. Đây là các chỉ báo kỹ thuật phổ biến làm mịn dữ liệu giá bằng cách tạo ra mức trung bình giá được cập nhật liên tục.
Đường trung bình động là gì?
Đường trung bình động (MA) là một trong những loại chỉ báo kỹ thuật được sử dụng phổ biến nhất và về cơ bản loại bỏ nhiễu bằng cách tạo ra giá trung bình cho một loại tiền điện tử nhất định. Đường trung bình động có thể được điều chỉnh theo chu kỳ và cung cấp các tín hiệu hữu ích khi giao dịch trên biểu đồ tiền điện tử theo thời gian thực.
Các đường trung bình động được sử dụng phổ biến nhất được sử dụng cho các khoảng thời gian 10, 20, 50, 100 hoặc thậm chí 200 ngày. Những đường này giúp xu hướng thị trường dễ thấy hơn, với đường trung bình động 200 ngày được coi là mức hỗ trợ trong xu hướng tăng và mức kháng cự trong xu hướng giảm.
Có nhiều loại đường trung bình động khác nhau được các nhà giao dịch sử dụng. Đường trung bình động đơn giản (SMA) chỉ đơn giản là cộng giá trung bình của một tài sản trong một khoảng thời gian xác định và chia cho số kỳ.
Đường trung bình động có trọng số (WMA) đưa ra nhiều trọng số hơn cho giá gần đây để khiến chúng phản ứng tốt hơn với những thay đổi mới. Tương tự, đường trung bình động hàm mũ (EMA) đưa ra nhiều trọng số hơn cho giá gần đây nhưng không nhất quán với tốc độ giảm giữa một mức giá và mức giá trước đó.
Đường trung bình động là chỉ báo trễ vì chúng dựa trên giá trong quá khứ. Các nhà giao dịch thường sử dụng đường trung bình động làm tín hiệu để mua và bán tài sản, với các khoảng thời gian được xác định tùy thuộc vào khung thời gian của họ.
Đường trung bình động 50 ngày và 200 ngày được theo dõi chặt chẽ trong biểu đồ giao dịch tiền điện tử, vì khi đường SMA 50 ngày cắt xuống dưới đường SMA 200 ngày, một cái gọi là death cross được hình thành, cho thấy giá sắp giảm. Khi đường SMA 50 ngày cắt lên trên đường SMA 200 ngày, một golden cross được hình thành, cho thấy giá tăng.
Các chỉ số kỹ thuật chính khác
Ở đây, chúng ta sẽ xem xét một số chỉ báo kỹ thuật phổ biến khác.
Chỉ báo khối lượng cân bằng (OBV)
Chỉ báo khối lượng cân bằng là một chỉ báo kỹ thuật tập trung vào khối lượng giao dịch của tiền điện tử. Nó được Joseph Granville tạo ra với niềm tin rằng khối lượng giao dịch là động lực chính thúc đẩy biến động giá trên thị trường.
OBV là một chỉ báo tích lũy tăng và giảm dựa trên khối lượng giao dịch của những ngày trong một khoảng thời gian cụ thể. Nó được sử dụng để xác nhận xu hướng, vì khi xem biểu đồ tiền điện tử trực tiếp, các nhà giao dịch sẽ thấy giá tăng kèm theo OBV tăng. Giá giảm phải kèm theo OBV giảm.
OBV được tính theo nhiều cách khác nhau như sau:
Đường trung bình động hội tụ phân kỳ (MACD)
Đường trung bình động hội tụ phân kỳ là một chỉ báo đo lường sự khác biệt giữa EMA 12 ngày và EMA 26 ngày để tạo thành đường MACD và được sử dụng để xác định cả tín hiệu mua và bán. Đây là một bộ dao động, nghĩa là một chỉ báo dao động trên và dưới một đường trung tâm.
Khi EMA 12 ngày cắt xuống dưới EMA 26 ngày, MACD cho tín hiệu bán, trong khi tín hiệu ngược lại cho biết đã đến lúc mua tài sản đang xem xét. Khoảng cách giữa hai đường càng lớn, chỉ số MACD càng mạnh!
Chỉ báo này cũng có một đường tín hiệu, là đường EMA 9 ngày. Đường MACD cắt lên trên đường tín hiệu thường ngụ ý rằng đã đến lúc mua trong khi cắt xuống dưới đường này ngụ ý rằng đã đến lúc bán. Chỉ báo MACD cũng bao gồm một biểu đồ tần suất để đo sự khác biệt giữa đường MACD và đường tín hiệu.
Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI)
Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI) là một chỉ báo động lượng được sử dụng để đo lường liệu một tài sản có đang bị mua quá mức hay bán quá mức hay không. RSI được hiển thị dưới dạng một bộ dao động, nghĩa là một đường nằm giữa hai cực trị và có thể dao động từ 0 đến 100.
Chỉ báo này sử dụng khung thời gian 14 ngày và một loại tiền điện tử được coi là quá bán khi giá trị của nó giảm xuống dưới 30 và được coi là quá mua khi giá trị của nó tăng trên 70. Quá mua là tín hiệu bán trong khi quá bán là tín hiệu mua.
Bollinger Bands
Được phát triển bởi John Bollinger, Bollinger Bands giúp các nhà giao dịch xác định biến động giá ngắn hạn trong giá của tài sản, bao gồm cả tiền điện tử. Dải Bollinger được tạo ra bằng cách sử dụng đường trung bình động 20 ngày và cộng và trừ độ lệch chuẩn khỏi đường trung bình động.
Các thông số của dải Bollinger có thể được tùy chỉnh, với các dải mở rộng và co lại dựa trên giá của tiền điện tử. Các dải hiển thị các giai đoạn biến động cao hơn hoặc thấp hơn và không được sử dụng riêng lẻ mà phải kết hợp với các chỉ báo khác.
Khi giá của một loại tiền điện tử di chuyển trên dải trên, nó được coi là quá mua, trong khi một động thái dưới dải dưới được coi là quá bán. Bollinger Bands dựa trên khái niệm rằng các giai đoạn biến động thấp được theo sau bởi các giai đoạn biến động cao, ngụ ý rằng khi các dải tách ra trong các giai đoạn biến động cao, xu hướng đang diễn ra có thể sắp kết thúc. Tương tự như vậy, khi các dải gần nhau, tài sản có thể sẽ đến hạn trong giai đoạn biến động cao.